來源：國際投行研究報告
華安基金基金經理張序操作之迷：二個產品一個賺31%、一個虧12%涉嫌違反“以人為本，誠信守正”
相關鏈接：美國聯邦檢方對明星債券投資者Ken Leech提起欺詐指控
華安事件驅動量化混合A和華安創(chuàng)新醫(yī)藥銳選量化股票發(fā)起式A均是華安基金旗下的基金經理張序管理的基金。今年以來（截至11月21日，下同），這2只基金的收益率分別為31.07%、-12.85%，相差超過40個百分點。
研究顯示，這2只基金三季度末配置的行業(yè)、重倉股差異明顯。
華安事件驅動量化混合2024年三季度末的重倉股包括海光信息
、中際旭創(chuàng)、新易盛、工業(yè)富聯、中科曙光等市場熱門科技類股票。華安創(chuàng)新醫(yī)藥銳選量化股票發(fā)起式三季度末前十大重倉股均為醫(yī)藥生物相關上市公司。
華安事件驅動量化混合A：年內收益31.07%，重點配置科技行業(yè)
華安事件驅動量化混合的基金合同生效日為2016年12月，基金的投資目標為：“在嚴格控制投資組合風險的前提下，利用公開信息，通過量化的方法，發(fā)掘可能對上市公司當前或未來價值產生重大影響的各類事件，把握投資機會，力爭為投資者帶來長期超額收益?！?/p>
華安事件驅動量化混合的基金經理為張序，于2020年5月開始任職。
2024年以來，華安事件驅動量化混合A取得收益率31.07%，跑贏業(yè)績比較基準超過18個百分點，同類排名35/2278，表現靠前。該基金近一年、近三年、近五年的收益率也排名靠前。
華安事件驅動量化混合A
2024年三季度末，華安事件驅動量化混合股票持倉占基金總資產的比例為94.35%，基金重倉股包括海光信息、中際旭創(chuàng)、新易盛、工業(yè)富聯等市場熱門科技類股票。
基金經理在三季報中表示：“在行業(yè)配置上，我們重點關注科技創(chuàng)新行業(yè)在全球 AI 浪潮下的成長空間，通過基本面、資金面等多維度指標，優(yōu)選與全球 AI 發(fā)展較為密切的優(yōu)質公司。并增加配置一定權重的低波動行業(yè)，控制基金組合的波動?！?/p>
華安創(chuàng)新醫(yī)藥銳選量化股票發(fā)起式A：今年凈值下跌12.85%
華安創(chuàng)新醫(yī)藥銳選量化股票發(fā)起式成立于2022年3月，基金投資目標為：“通過優(yōu)選創(chuàng)新醫(yī)藥相關的優(yōu)質股票，在嚴格控制風險的前提下，追求基金資產的長期穩(wěn)健增值?！痹摶鸬幕鸾浝硗瑯訛閺埿?，于2023年7月開始任職。
2024年以來，華安創(chuàng)新醫(yī)藥銳選量化股票發(fā)起式A收益率為-12.85%，跑輸業(yè)績比較基準超過4個百分點，同類排名884/929，表現墊底。
華安創(chuàng)新醫(yī)藥銳選量化股票發(fā)起式A
2024年三季度末，華安創(chuàng)新醫(yī)藥銳選量化股票發(fā)起式股票持倉占基金總資產的比例為93.05%，基金重倉股包括百濟神州、恒瑞醫(yī)藥、澤璟制藥、康方生物、和黃醫(yī)藥等醫(yī)藥生物企業(yè)。
百濟神州
百濟神州-U
基金經理在三季報中表示：“基金管理人采用量化醫(yī)藥研究框架，一方面使用價量及資金流指標，挑選當前動能更高的細分子行業(yè)。另一方面綜合包括企業(yè)成長、質量業(yè)績預期等基本面因子，進行子行業(yè)多因子選股。 兩者綜合建模，建立醫(yī)藥賽道專屬量化投資、交易模型?！?/p>
華安基金：是否不公平對待持有人？
華安基金成立于1998年，是中國證監(jiān)會批準成立的首批5家基金管理公司之一。截至最新披露數據，華安基金公募資產管理規(guī)模超過6600億元，排名市場前列。
華安基金秉承“以人為本，誠信守正，專業(yè)專注，追求極致。”的核心價值觀。
公開資料顯示，華安基金董事長為朱學華，總經理為張霄嶺，督察長為楊牧云。
《中華人民共和國證券投資基金法》明確規(guī)定公開募集基金的基金管理人及其董事、監(jiān)事、高級管理人員和其他從業(yè)人員不得不公平地對待其管理的不同基金財產。
華安基金旗下同一基金經理管理的產品年內收益率相差超過40個百分點，是否存在不公平地對待其管理的不同基金財產的情況？是否與公司“以人為本，誠信守正”的核心價值觀相符？（以上來自面包財經）
相關鏈接：美國聯邦檢方對明星債券投資者Ken Leech提起欺詐指控
美國聯邦檢方周一指控資深債券投資者Ken Leech犯有欺詐罪，指控他精心挑選了一系列交易，讓某些客戶獲利，同時卻將虧損轉嫁給其他客戶。
美國聯邦檢方周一指控資深債券投資者Ken Leech犯有欺詐罪，指控他精心挑選了一系列交易，讓某些客戶獲利，同時卻將虧損轉嫁給其他客戶。
根據周一在曼哈頓聯邦法院公布的起訴書，Leech曾是富蘭克林鄧普頓（Franklin Templeton）子公司Western Asset Management的首席投資官兼明星交易員，他涉嫌將超過6億美元的收益分配給了得到其偏袒的客戶，而將6億美元的虧損分配給了其他客戶。
美國證券交易委員會（Securities and Exchange Commission ， SEC）也對Leech另案提起訴訟。Leech的律師Jonathan Sack在一份聲明中稱，這些指控“毫無根據”。
SEC稱，該案所涉謀劃發(fā)生在2021年1月至2023年10月期間。該監(jiān)管機構表示，正在尋求永久禁令，阻止Leech再次管理資金。
富蘭克林的一位發(fā)言人未立即置評。
檢方指控Leech犯有投資顧問欺詐和證券欺詐罪，每項罪名最高可判處20年監(jiān)禁。他還被控犯有商品交易顧問欺詐、商品欺詐和虛假陳述罪。
Leech的律師Sack在一份聲明中表示，Leech在近50年的交易員和基金經理生涯中一直保持著清白的記錄，他們相信他在任何時候的行為都是正當的。
